Фінансова математика:Контрольна2

Ця стаття особливо стосується студентів ФЕН

Формули

Облігація

F = V(T)(1 + r) - вартість облігації на момент T = 0 (в момент продажу) , при чому V(0)<F - ціна при продажу менша за ціна номіналу.

• T - момент реалізації
• F - номінал
• r - відсоткова ставка (%)
• V(0) - ціна за облігацію

Ціна облігації B

• B(t,T) - ціна облігації t ≤ T

t - момент купівлі облігації, T - момент продажу облігації

• B(0,T) - ціна обліації в 0-момент - V(0)

B(T,T) буває в двох випадках:

якщо ще не виплачено за облігацію B(T,T) = F

якщо облігація погашена B(T,T) = 0

Складені періодичні відсотки

$B(t,T)=B(T,T)(1+\frac{r}{m})^{-mt}$

• B(T,T)=F
• m - період (півроку)

Складені неперервні відсотки

B(t,T) = B(T,T)e^{(T − t)}